پیشبینی قیمت نقره: افزایش و تشکیل الگوی مقاومت مثلثی

• 05 خرداد 1400
• نویسنده : کارشناس دنیای ترید

? تاریخ: ۲۶ مه ۲۰۲۱ مصادف ۵ خرداد ۱۴۰۰

چشم‌انداز قیمت نقره

◀️ قیمت نقره در ماه مه به آرامی ولی پایدار افزایش می‌یابد.

◀️ تداوم کاهش بازده واقعی اوراق آمریکا در کنار ضعف دلار آمریکا، استقبال از فلزات گرانبها را افزایش داده است.

◀️ تغییرات اخیر احساسی حاکی از این است که قیمت طلا در آینده نزدیک سوگیری ترکیبی دارد.

کاهش بازده اوراق، افزایش قیمت نقره

وضعیت تورم در حال تغییر است، ولی این تغییرات ممکن است به نفع فلزات گرانبها باشد.

با صعود تند قیمت طلا در روزهای اخیر، قیمت نقره نیز  در ماه مه به آرامی در حال افزایش بوده است.  اگرچه ماه مه معمولا برای فلزات گرانبها روند خرسی داشته است، افزایش قیمت نقره به سبب دلایل بنیادی است: کاهش بازده واقعی اوراق آمریکا و ضعف دلار آمریکا.

قیمت نقره و نرمالیزه شدن روابط نوسانات

طلا و نقره فلزات گرانبهایی هستند که در بازارهای مالی، حکم پناهگاه را دارند. در حالی که دیگر دارایی‌ها افزایش نوسانات را دوست ندارند (چون به معنای افزایش ابهام درباره جریان نقد، سود سهام، پرداخت کوپن‌ها، و غیره است)، فلزات گرانبها در شرایط نوسانی گرانتر می‌شوند چون افراد بیشتری به دنبال پناهگاه امن می‌گردند.

تحلیل تکنیکال نوسان نقره (VXSLV): نمودار روزانه (مه ۲۰۲۰ تا مه ۲۰۲۱)

نقره (بر حسب VXSLV که نوسانات یک ماهه نقره را بر حسب زنجیره قراردادهای اختیارات (آپشن) SLV اندازه می‌گیرد) در زمان این گزارش با نرخ ۳۶.۲۱ معامله می‌شد که هنوز پایینتر از نقطه اوج ماه مه (که نقطه اوج دو ماهه بود) است. همبستگی ۵ روزه بین VXSLV و  قیمت نقره ۰.۶۰+ بوده و همبستگی ۲۰ روزه ۰.۵۱- است. یک هفته پیش در تاریخ ۱۹ مه، همبستگی ۵ روزه ۰.۸۰- و همبستگی ۲۰ روزه ۰.۶۳- بود.

تحلیل قیمت نقره: نمودار روزانه (مارس ۲۰۲۰ تا مه ۲۰۲۱)

در آخرین پیشبینی قیمت نقره، گفتیم که تا جایی که روند نزولی شکسته باشد، الگوی اوج دوگانه خرسی (bearish double top) به سوی حرکت پایداری در بازه‌های پیرامونی که از تابستان پیش وجود داشته‌اند، جابجا شده است. در بازه زمانی طولانی‌تر، این امر حاکی از تشکیل روند گاوی چند ماهه است.

قیمت نقره در این روند تجمیعی باز هم بالاتر رفته که منجر به تشکیل الگوی مثلث صعودی شده است.

مومنتوم در روزهای اخیر دائما بیشتر شده و قیمت نقره در بالای منطقه‌های میانگین متحرک نمایی (EMA) ۵، ۸، ۱۳، و ۲۱ روزه قرار دارد که حاکی از نوعی توالی گاوی است. EMA ۲۱ روزه در بازه زمانی روزانه در اوقات کاهش قیمت به عنوان سطح پشتیبان عمل کرده است. همگرایی-واگرایی میانگین متحرک (MACD) روزانه رو به افزایش بوده و از خط سیگنال بالاتر است. استوکاستیک کند (slow stochastics) روزانه نیز در بالای خط میانه خود قرار داشته و روند افزایشی دارد.

صعود آرام و پایدار به نقطه اوج سالانه در سطح ۳۰.۰۰۰ به نظر در هفته‌های آینده امکان پذیر است.

تحلیل تکنیکال قیمت نقره: نمودار هفتگی (نوامبر ۲۰۱۰ تا مه ۲۰۲۱)

قیمت نقره الگوی مثلث صعودی را در این چند ماه تشکیل داده و در مسیر بازگشت به نقطه اوج سالانه خود در ۳۰.۱۳۶۵ قرار دارد. در صورت رسیدن به آن، ممکن است منجر به روند گاوی بلندمدت‌تری گردد، که شاهدی دیگر بر ایجاد سطح پشتیبانی مهم است. پس از آن نقطه، باید به نقاط اوج سال ۲۰۱۱ توجه کرد.